Офшорные зоны являются местом скопления бизнеса и капитала со всего мира. Очень низкие налоги в придачу с полноценной юридической защитой вынуждает многие компании не просто оптимизировать свои налоги, регистрируясь на территории других стран, но и искать рельную защиту от нелегальных захватов, поглощений и давления со стороны государства или криминала. Именно поэтому большинство финансовых организаций, занимающихся оказанием услуг вокруг биржи, начиная от предоставления на ее доступа и заканчивая управления средствами, выбирают для этого Кипр. Эта страна является членом Евросоюза, что позволяет не только минимизировать налоги, но и работать в системе самым сильным и справедливым судом.
Однако столь огромный наплыв компаний со всего мира не мог быть не урегулированным, ведь чем больше стекается денег в одну точку, тем большие злоупотребления со стороны фирм можно наблюдать. Особенно проблематичным является именно фондовый рынок и сфера финансов. Поэтому для того чтобы навести порядки в финансовом секторе и защитить потенциального инвестора был сформирован государственный орган CySEC.
CySEC – это государственный орган, действующий на территории Кипра, который выполняет регуляторные функции в сфере финансов. Само подразделение было сформировано еще в 2001 году на основании закона принятого закона Кипра о ценных бумагах и биржах.
Чтобы вы понимали, CySEC является структурой дающей разрешительные документы, на основе которых и выполняется инвестиционная деятельность. Также стоит заметить, что данный орган регулирования состоит из пяти членов, которые набираются на основе открытого конкурса, а один из них является членом кабинета министров. Таким образом, не стоит путать CySEC с другими коммерческими организациями занимающимися мониторингом.
Когда в 2004 году Кипр стал полноценным членом Евросоюза, структура и принципы работы немного изменились, так как регулятор очень часто начал использоваться международными компаниями для поднятия своей престижности.
Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам является главным арбитром на поле финансового и инвестиционного (биржевого) направления экономики Кипра. Это обязывает организацию следующие обязательства:
Необходимо понимать, что кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам регулирует деятельность всех без исключения инвестиционных фирм, которые занимаются прямым инвестированием и зарегистрированы на территории Кипра.
Также под регуляцию подпадают все биржевые площадки и организаторы торгов, филиалы инвестиционных компаний, компании посредники занимающихся доступом к финансовым рынкам, менеджерский состав инвестиционных фондов, регулируемые рынки.
CySEC – это организация, которая занимается регулированием в рамках законодательного поля, поэтому не стоит ожидать того что регулятор начнет рассматривать индивидуальные жалобы клиентов на обслуживание, сервис и прочие услуги. Однако это не отнимает того факта, что регулятор учитывает количество жалоб в момент регулярной проверки, и делает аудит слабых мест указанных в письмах.
Между прочим, для того чтобы подать жалобу вы можете связаться со специальным финансовым омбудсменом, который в рамках своих полномочий поможет вам либо урегулировать ту или иную ситуацию, либо помочь с составлением иска в суд.
Однако прежде чем обращаться вы должны уведомить об этом вашего брокера, отправив письмо с претензией и предварительно дождавшись ответа.
Регулирование CySEC брокера носит одни плюсы для просто трейдера или инвестора. Дело в том, что многие брокеры для роста собственной репутации в глазах своих клиентов и инвесторов просто вынуждены находить регулятора и проходить его сертификацию.
Но позитив состоит в том, что для того чтобы стать участником, компании приходится внести определенную суму на компенсационный фонд, которая является своего рода залогом того что регулятор сможет возместить убытки пострадавшему в случае нарушения брокером соглашения.
В случае с CySEC был сформирован фонд под названием ICF, а трейдер может рассчитывать на компенсацию до 20 тысяч долларов.
CySEC (Cyprus Securities and Exchange Commission) - это Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам, которая выполняет функцию государственного регулятора в Кипре. Основной миссией Комиссии является контролирование деятельности финансовых и валютных компаний, расположенных в Республике. Так как Кипр является полноправным членом Европейского союза, то CySEC имеет такие же полномочия, как и все европейские финансовые надзорные ведомства, например . Кипрская комиссия отслеживает работу инвестиционных фирм, чтобы те соблюдали директивы законодательной и нормативной базы как Кипра, так и Европейского союза. Этот общественный орган держит контроль над действиями и операциями на фондовой бирже. При выявлении нарушений CySEC имеет право применять разные меры, административные либо дисциплинарные санкции - от взыскания штрафов вплоть до отзыва лицензий.
Национальную лицензию Кипра, выдаваемую CySEC, имеют брокерские компании
Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC) или Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам — это очень популярный среди брокеров регулятор, сочетающий преимущества офшорной регистрации и четкий финансовый контроль по стандартам Евросоюза. Давайте проверим, чем хороша Кипрская лицензия CySEC и какие брокеры ее используют.
Регулятор был основан в Кипре в 2001 году для контроля над финансовым (инвестиционным) сектором страны. В 2004-ом Кипр присоединился к Евросоюзу, благодаря чему CySEC получил расширенные полномочия по контролю над соблюдением прав клиентов и норм законодательства в регулируемых компаниях.
После вступления страны в Еврозону в 2008-ом — регулятор еще сильнее ужесточил контроль, получив возможность даже вмешиваться в управление своих подопечных компаний в определенных ситуациях (например при дефолте). В то же время поменялась и правовая база страны, после чего, Кипр перестали называть «налоговым раем».
Тем не менее, компании, зарегистрированные в Кипре получают огромные преимущества:
При этом, у CySEC есть две ключевые функции (ст. 25 Закона L73 (I) / 2009):
Для выполнения этих функций CySEC контролирует соблюдение законодательства подопечными компаниями, участвует в законотворчестве, осуществляет сбор и анализ данных о своих компаниях и проводит исследования.
Регулятор вправе запросить информацию из правоохранительных органов, ограничить и прекратить деятельность той или иной финансовой компании, вмешаться в ее управление или даже инициировать уголовное преследование. Кстати, CySEC также может и «заморозить счета». То есть набор инструментов — действительно широкий и, в целом, почти не уступает самому эффективному в мире регулятору — .
В состав компаний, подлежащих обязательному контролю и лицензированию входят:
Важной задачей CySEC является повышение уровня прозрачности регулируемых финансовых компаний. А с учетом того, что налоги в Кипре до сих пор малы в сравнении с другими странами Европы, Азии и Америки — крупные инвестиционные компании стремятся всяческим образом получить лицензию CySEC, открывая дочерние компании в Кипре. Официальный сайт Кипрского CySEC позволяет проверить наличие соответствующей лицензии у той или иной компании. Кроме того, регулятор ведет список мошенников и публикует предупреждения в случае выявления нарушений у какой-либо из регулируемых компаний.
Одним из главных достоинств наличия регуляции CySEC для инвесторов является страховое покрытие от 13.6 до 22 тыс. евро на каждого клиента (в зависимости от рода деятельности и оборота регулируемой компании). Чтобы обеспечить возврат денег клиентам подопечных компаний регулятор организовал Компенсационный фонд (внутренняя директива CySEC DI144-2007-15). Деньги для выплат при необходимости берутся из ежегодных членских взносов компаний, регулируемых CySEC.
Любые вопросы, касающиеся в том числе и возмещения средств можно задать в офисе CySEC, расположенном по адресу: 27 Diagorou Str. CY-1097 (Центр Никосии) в Кипре.
Также обратиться в компанию можно по электронной почте [email protected] (писать можно на английском языке).
CySEC тесно сотрудничает с другими европейскими регуляторами, и, прежде всего с FCA. Кроме того, Кипрский регулятор, как резидент страны-участницы Евросоюза обеспечивает надзор за исполнением Европейской директивы MiFID (требования к хранению и предоставлению публичного доступа к регистрационной информации и отчетности). Таким образом, брокеры с лицензией CySEC определенно имеют высокий уровень надежности.
Среди наиболее популярных брокеров лицензия CySEC есть у:
Кроме того, у брокера Альпари до 2014 года была дочерняя Кипрская компания, которая регулировалась CySEC. Сейчас «дочка» ликвидирована.
Замечу. что все указанные выше компании входят в группы (бренды), которые оказывают инвестиционные услуги. Однако, непосредственно эти компании не предоставляют доступ к ПАММ-счетам. В то же время, есть чуть менее известный в рунете брокер, имеющий Кипрскую лицензию CySEC, а значит все его инвесторы имеют гарантийное покрытие своих вкладов. Рекомендую Вам прочитать об этом брокере .
Узнать какие лицензии у других крупнейших ПАММ-брокеров Вы можете в .
Кипрская лицензия CySEC получается инвестиционными компаниями довольно просто. Например, брокеру для этого нужно:
Регистрация занимает 1-3 недели.
Обновлено . CySEC ввел ускоренную процедуру рассмотрения заявок на получение лицензий. При этом организации, допущенные к ускоренной процедуре, должны внести плату в размере 1 500 -1 700 евро (в зависимости от направления и масштабов деятельности).
Таким образом, Кипрская лицензия CySEC является очень привлекательной и для инвестиционных компаний и для их клиентов. Ведь ее легко и быстро получить. При этом офшорная регистрация позволяет не мало сэкономить на налогах. В то же время, защита от мошенников гарантируется фондом возмещения.
Буду благодарен Вашему мнению. Также — смело пишите возникающие вопросы в комментариях .
Также напомню, что все обновления Блога Независимого инвестора Вы всегда можете найти в популярных социальных сетях. Жмите кнопки в правом меню, подписываетесь на группы или на обновления по почте и будьте первыми, кто узнает о каждой новой статье!
Желаю всем прибыльных инвестиций!
Если эта статья Вам понравилась - сделайте доброе дело
Регулятора CySEC и иные контролирующие органы ЕС в сфере финансов объединяет лишь то, что они находятся на территории Евросоюза. На этом все отличия и заканчиваются. При этом, такие европейские регуляторы, как ESMA или FCA осуществляют противодействие деятельности с признаками отмывания полученных неправомерным путем доходов, а CySEC осуществляет регуляцию в оффшорной зоне, где в большинстве случаев и вращаются подобного рода доходы.
Именно благодаря CySEC на финансовом рынке могут работать инвестиционные компании, у которых нет ни одного прибыльного продукта и которым все сходит с рук. Именно так работает созданная CySEC система регуляции еще с 2001 года, когда вышел пятый раздел Закона «О Комиссии по ценным бумагам и биржам», которым регламентируются обязанности этого европейского финансового регулятора.
«На официальном сайте CySEC присутствует фраза, которая объясняет цели деятельности этого регулятора, а именно: «обеспечение контроля с целью повышения безопасности вкладов инвестора и гармоничного развития рынка ценных бумаг», что с учетом всего сказанного звучит несколько цинично»
Обязанности и функции CySEC регламентированы на законодательном уровне, согласно которым регулятор:
«На практике же получается, что у CySEC фактически нет конкретных обязанностей и нормативных актов, которые бы подробно регламентировали ее деятельность»
Правление. CySEC руководит Правление, которое состоит из 5 членов, в том числе – Председателя, Заместителя (выполняющих непосредственное руководство регулятором), а также трех членов, которые обладают полномочиями советников. Также, собрания правления CySEC посещает представитель правления Центрального банка Кипра, но он не имеет права голоса.
Все лица, входящие в Правление CySEC, назначаются на эти должности Советом министров Республики согласно представлению Министра финансов со сроком выполнения полномочий – 5 лет.
Отдел надзора. Данное подразделение осуществляет функции внутреннего контроля и аудита с целью повышения эффективности деятельности регулятора, вынесения им объективных решений и совершенствования структуры CySEC. В том числе:
По своей сути CySEC является регулятором, который создан только для выполнения формальных функций по финансовому контролю и надзору. Оффшорная зона Кипра является общепризнанным на международном уровне местом, где часто сосредотачиваются финансы многих «великих» мира сего, где деятельность серьезного и влиятельного регулятора совершенно ни к чему. Именно это и является «отправной точкой» беспомощности CySEC. Зачем в таком случае вообще нужен CySEC? Стоит вспомнить, что Кипр находится на территории ЕС, где формально все должно соответствовать «высоким» европейским стандартам и нормам.
Миссия этого независимого надзорного госоргана, зоной ответственности которого является рынок инвестуслуг и сделок с передаваемыми ценными бумагами, обозначена следующим образом:
Эффективный надзор за предоставлением защиты инвесторам и здоровым развитием рынка ценных бумаг.
Создан этот регулятор был в 2001 году, а концепция его деятельности определена как:
формирование рынка ценных бумаг, представляющего наиболее безопасное и привлекательное инвестиционное направление.
Основные векторы деятельности надзорного органа CySEC :
Субъектами регуляционной деятельности CySEC являются:
Узнать, имеет ли конкретный брокер реальную лицензию CySEC или указанная на его сайте информация о ее наличии ложная, можно, введя его название в поисковую строку на сайте регулятора http://www.cysec.gov.cy .
CySEC является участником:
Все жалобы, поданные в CySEC, учитываются при выполнении этим органом возложенных на него надзорных функций. При этом CySEC не расследует индивидуальные жалобы, поскольку не имеет на это действие реституционных прав.
Инвесторам, права которых были нарушены финансовым продуктом или услугой, предоставленными брокером, необходимо в первую очередь направить жалобу представителю этого брокера. В течение 5-ти дней инвестор должен получить письменный уведомление от представителя брокера о получении им жалобы. Срок, в течение которого, брокер должен решить жалобу – 2 месяца.
Если жалоба не была решена в указанный срок или инвестор не получил ответа от представителя брокера в течение 3-х месяцев, то следует в срок не позднее 4-х месяцев обратиться к финансовому омбудсмену (http://www.financialombudsman.gov.cy) для консультации по возможности подачи жалобы.
Если решение финансового омбудсмена не удовлетворит инвестора, то он может передать свою жалобу на рассмотрение в гражданский окружной суд.
Если брокер не может выполнить финансовые обязательства перед клиентами, то они могут получить возмещение понесенных убытков в размере до 20 тыс. евро. Инвесторы для этого необходимо предоставить следующие сведения:
Заявка на компенсацию может быть представлена в ICF:
